בשנים האחרונות, השיח הציבורי התמקד בנושא החשוב לציבור הישראלי – נושא הדיור. הסיבה לשיח הינה הנושא של מחירי נדל"ן, שעלו עלייה חדה בשנים האחרונות ואף ממשיכים לעלות (סקר בנק ישראל, 2011). לפי נתונים של לשכה המרכזית לסטטיסטיקה, בין השנים 2008-2015, מחירי הדירות כמעט הכפילו את עצמם. לדוגמא בינואר 2011 מדד מחירי הדירות עמד על 185.3, בעוד שבמרס 2015, המדד היה 356.6 (הלשכה המרכזית לסטטיסטיקה, 2015). העלייה הזאת מהווה 12 אחוזים בשנה לעומת קצב רב שנתי של 1.5 אחוז (דובמן, יכין, ריבון, 2011). עלייה במחירי הנדל"ן גרמה לעלייה ניכרת בהיקפי האשראי למטרת הדיור, מסך האשראי שניתן על ידי הבנקים (בנק ישראל, 2014). לדוגמא בינואר 2012, סך כל האשראי שניתן לציבור למטרות הדיור היה שווה ל 212 מיליארד ₪ , כאשר בפברואר 2015, נתון זה עמד כבר על 283 מיליארד ₪ . מצד אחד ניתן להסביר את הנתון הזה על ידי עלייה במחירי הנדל"ן. כלומר מכיוון שמחירי הדירות עלו, אנשים נאלצים לקחת סכום גבוה יותר לממון הדירה. מנגד גם השכר עלה בשנים האלה. אך בניגוד למחירי הנדל"ן, העלייה ברמת ההכנסה לא הייתה כמשמעותית. לדוגמא בין השנים 2011-2015, מחירי הדירות, כאמור כמעט הכפילו את עצמם, בעוד ששכר הממוצע במשק לעובד השכיר עלה ב 7.7% בלבד. כך בינואר 2011, שכר הממוצע של עובד השכיר במחירים שוטפים היה 8,707 ₪, לעומת שכר הממוצע בחודש פברואר 2015, שהיה 9,378 ₪ (הלשכה המרכזית לסטטיסטיקה, 2015).
רקע
תקופת הניתוח
גובה החזר החודשי של לוקח המשכנתא
גורמים המשפיעים על גובה החזר החודשי
שיעור של ריבית משתנה בהרכב המשכנתא
שיעור של ריבית צמודה בהרכב המשכנתא
תקופת פירעון
שיעור ממון
גובה המשכנתא
גובה שער הריבית
מטרת העבודה ומודל המחקר
מודל המחקר
השערות העבודה
שיטה
הליך
משתנה שיעור החזר החודשי מהכנסה
משתנה שיעור של ריבית משתנה בהרכב המשכנתא
משתנה שיעור של ריבית צמודה בהרכב המשכנתא
משתנה תקופת הפירעון
משתנה שיעור הממון
משתנה גובה המשכנתא
משתנה גובה שער הריבית
תוצאות
מגמות המשתנים בתקופת הניתוח
בדיקת השערות
מודל המחקר הסופי
דיון
השפעת שיעור של ריבית משתנה בהרכב המשכנתא
השפעת שיעור של ריבית צמודה בהרכב המשכנתא
השפעת גובה שער הריבית
השפעת תקופת פירעון
השפעת גובה האשראי למטרת דיור
השפעת אחוז ממון
לסיכום
מגבלות העבודה
המלצות לעבודת המשך
מקורות
